本文作者:投资项目平台

首批北交所基金建仓浮亏背后有“黄金坑” 公募密集调研明星公司

投资项目平台 2021-12-23 13:27

  北交所开市一个多月,11月23日成立的首批8只北交所主题基金也即将“满月”,从净值波动来看,它们已开始建仓,不过目前净值全部低于1元,出现浮亏。

  但业内人士并不悲观,认为这是暂时现象,“正好遇上了北交所的一波调整”,并坚定看好首批8只北交所主题基金的长线投资价值,认为现在是投资北证A股和相关基金的好时机。

  同期,不少机构在调研北交所上市公司,以及北交所的“后备军”——新三板企业。其中,新能源、高科技、高端制造、生物医药等企业受到机构青睐。

  建仓浮亏背后有“黄金坑”?

  8只北交所主题基金成立近一个月,净值出现波动,这意味着这些基金已开始建仓。

  根据规定,在封闭期内,8只基金股票(含存托凭证)投资占基金资产比例范围为60%至100%,其中投资于北交所股票的比例不低于非现金基金资产的80%。

  Wind统计显示,截至12月20日,11月23日成立的首批获8只北交所主题基金即将“满月”前,净值已下跌至1元以下,成立以来出现不同程度的浮亏。

  按规定,新基金建仓期不需要每日更新净值,因此它们更新净值的时间并不同步。

  其中,12月20日更新基金净值的两只北交所主题基金——嘉实北交所精选两年定开A、大成北交所两年定开A,成立以来的收益跌幅皆超过了4%,分别为4.09%、4.19%。

  另外,12月17日更新基金净值的6只北交所主题基金成立以来的收益跌幅相对较小,这主要是由于12月20日A股普跌的行情尚未体现在净值中。

  其中,易方达北交所精选两年定开、南方北交所精选两年定开自11月23日成立以来净值跌幅最小,不足1%,分别为-0.22%、-0.72%;

  广发北交所精选两年定开、华夏北交所创新中小企业精选两年定开,成立以来净值跌幅超过1%,分别为-1.18%、-1.94%;

  汇添富北交所创新精选两年定开成立以来净值跌幅超过2%,为-2.37%;

  万家北交所慧选两年定开成立以来净值跌幅超过3%,为-3.29%。

  北交所主题基金净值分化的背后,可能是基金建仓节奏的差异。其中,净值波动小的基金的股票仓位可能较低,基金建仓节奏较慢;而净值波动较大的基金可能仓位较高,基金很可能在快速建仓。

  首批北交所主题基金收益浮亏的表现并不让人惊讶。

  “目前8只北交所主题公募基金均已通过二级市场买入了北交所股票,净值均低于1元。”北京南山投资创始人周运南说。

  周运南认为:“这只是一个暂时现象,正好遇上了北交所的这波正常调整。”

  周运南表示,未来随着北交所二级市场走出调整迎来反弹,特别是这些公募基金还可以通过战略配售、网下打新、定向增发、大宗交易等形式多样化投资,所以坚定看好首批这8只主题基金的长线投资价值。

  力量资本总经理朱为绎指出,“北交所主题基金的封闭期限都是两年,所以不要在乎它们短期业绩的波动,现在基金净值在一块钱以下是正常的,我们只要看两年以后它们开放时的业绩会去到哪里。”

  朱为绎坦言,“我本人也买了北交所主题基金,我相信两年以后的收益不会差。”

  朱为绎表示,“近期北交所的行情其实有点像去年的精选层挂牌以后的行情,它需要一点时间去磨,我相信磨得差不多‘底’就出来了。”

  回顾北交所的横空出世:2020年7月27日精选层开市;2021年9月2日北交所宣布设立;2021年11月15日北交所开市。

  北交所开市迄今一个多月以来,板块处于调整状态。

  自11月15日开市以来,截至12月21日,目前北交所82只股票中,除去3只停牌股票之外,有75只股票的价格出现下跌,且跌幅皆超过5%;只有4只股票的价格上涨。

  也即是说,自北交所开市以来,95%的股票出现下跌。

  当北交所股价普遍下跌时,股民和基民表示很担心,但机构人士认为,对北交所这个刚“满月”的“初生婴儿”来说,这是“成长的烦恼”,只是暂时的调整。机构人士甚至乐见北证A股“跌出来的机会”,认为是“黄金坑”。

  “当前北交所不少个股的调整已进入磨底阶段,呈现‘跌出来的机会’,可以提前积极布局年报行情,即年报业绩高增长和高分红的概念股。”周运南说。

  朱为绎也认为,“现在应该是投资北证A股的一个很好的机会,投完以后,年报就出来了,高送转的机会也出来了。”

  “现在应该去找业绩增长,特别是第三季度业绩增长的股票,通常三季报业绩增长的股票的年报表现也不会差。”朱为绎说。

  机构密集调研

  2021年11月15日北交所成立以来,Wind数据显示,共有41家接待了机构调研,其中有20家左右的北交所上市公司先后接受基金投资者调研。

  不少公募基金调研了北交所上市公司,尤其是头部基金公司表现更为积极。

  其中,新能源、半导体、TMT、生物医药,以及消费升级等领域受到机构青睐。

  值得一提的是,8只北交所主题基金的管理人共同调研了连城数控、贝特瑞。

  根据Wind数据,截至12月21日,贝特瑞是目前北交所市值“一哥”,最新市值为682.45亿元,主业是提供锂离子电池负极材料和正极材料;连城数控紧随其后,最新市值为222.55亿元,是光伏及半导体行业晶体硅生长和加工设备供应商。

  此外,12月9日,7家基金公司调研了科达自控;11月26日和25日,7家基金公司调研了锦好医疗和德瑞锂电;11月18日,广发、华夏、万家调研了星辰科技,汇添富调研同享科技,易方达调研森萱医药;此外,华夏、南方、嘉实等调研过通易航天;广发、万家等公司调研过朱老六,广发和东吴还调研过利通科技等。

  值得一提的是,多家北交所上市公司获得2次及以上基金公司调研。

  比如,创远仪器4次接待了20家基金公司的密集调研;同惠电子2次共迎来15家基金公司的调研;晶赛科技2次共迎来11家基金公司调研;智新电子2次共迎来9家基金公司调研。

  除了北交所上市公司,作为北交所上市公司“后备军”的新三板公司——北交所开市的首批81只股票中73只平移自新三板“精选层”——近期也受到机构调研的青睐。

  朱为绎介绍,“最近我们走访了很多新三板企业,目前已经走访了几十家企业,主要是看企业的成长性。首先我们是看中报业绩增长的一些股票,其次去看行业,看毛利率,接着看它们在基础层还是创新层。我们主要还是看好新能源、新材料、高端制造这些领域的企业。”

  (作者:庞华玮 编辑:张玉洁)

文章版权及转载声明

作者:投资项目平台
本文地址:http://www.123230.net/jijinxingyedongtai/4667.html